От Федерального управления частного страхования к FINMA

Читать PDF-версию (3 стр.)

На протяжении более века страховой надзор в Швейцарии был задачей специализированного федерального ведомства. Федеральное страховое ведомство, созданное в 1886 году, стало Федеральным ведомством частного страхования (Bundesamt für Privatversicherungen, BPV), которое бо́льшую часть XX века входило в Федеральный департамент юстиции и полиции, а позднее — в Федеральный департамент финансов.¹ По международным меркам ведомство было небольшим и опиралось на тесный, порой неформальный диалог с отраслью. Его надзор долгое время был сосредоточен на утверждении тарифов и общих условий страхования, на технических резервах и правилах в отношении активов, покрывающих эти резервы. Такая форма материального надзора, включавшая предварительный контроль продуктов и цен, была характерна для континентального европейского страхового надзора до тех пор, пока Европейский союз не дерегулировал свои страховые рынки третьим поколением страховых директив в 1992 и 1994 годах.²

В 1990-е годы Швейцария последовала европейской либерализации лишь частично. Предварительное утверждение тарифов было постепенно сокращено для большинства видов страхования, хотя и сохранено в сферах, где страхователь считался особенно нуждающимся в защите, прежде всего в профессиональном пенсионном обеспечении и дополнительном медицинском страховании. Решающий поворот наступил с кризисом швейцарских страховщиков жизни после падения фондовых рынков в 2001 и 2002 годах. Ряд компаний, в том числе Rentenanstalt/Swiss Life, испытывал сильное давление на платёжеспособность, поскольку они вкладывали значительные средства в акции, гарантируя при этом минимальные процентные ставки по крупным портфелям профессионального пенсионного обеспечения.³ Этот эпизод, вызвавший также более широкую дискуссию о прозрачности бизнеса страховщиков жизни в сфере профессионального пенсионного обеспечения, показал, что существующие надзорные инструменты не улавливают экономический риск, который несут страховщики. Под руководством BPV был подготовлен новый закон; директор ведомства в те годы Герберт Люти стал ассоциироваться с переходом к надзору, основанному на принципах и рисках.⁴

Несколько лет спустя последовала интеграция страхового надзора в единый орган надзора за финансовыми рынками. Закон о надзоре за финансовыми рынками от 22 июня 2007 г. (FINMASA) объединил Швейцарскую федеральную банковскую комиссию, Федеральное ведомство частного страхования и Контрольный орган по противодействию отмыванию денег в FINMA, которая начала работу 1 января 2009 г.⁵ Совпадение по времени было случайным, поскольку решение о создании интегрированного надзорного органа было принято до финансового кризиса, хотя кризис и определил первые годы работы FINMA. Внутри FINMA страховой надзор организован как отдельное подразделение с собственным руководителем, расположенное преимущественно в Берне. Его сотрудники осуществляют надзор за прямыми страховщиками, перестраховщиками, страховыми группами и конгломератами, а также за зарегистрированными страховыми посредниками.⁶

Слияние поместило страховых надзорных специалистов в учреждение, в котором по масштабу и общественному вниманию доминировал надзор за двумя крупными банками. Оно также подвергло страховой надзор влиянию более жёсткой культуры правоприменения. FINMA распределяет поднадзорные учреждения по надзорным категориям от 1 до 5 в зависимости от их размера, сложности и риска и соответственно определяет интенсивность надзора.⁷ Крупнейшие швейцарские страховые и перестраховочные группы, в том числе Swiss Re, Zurich Insurance Group и объединённая группа Helvetia Baloise, подлежат наиболее интенсивной форме надзора, включая надзор на уровне группы и участие в международных надзорных коллегиях.

Примечания

1. Об институциональной истории Федерального ведомства частного страхования (BPV, Office fédéral des assurances privées, OFAP) и его ведомственной принадлежности см. годовые отчёты BPV и историю федеральной администрации. Подробности ведомственной принадлежности подлежат проверке. ↩
2. Директива Совета 92/49/EEC (третья директива о страховании иного, чем страхование жизни) и Директива Совета 92/96/EEC (третья директива о страховании жизни), которые с 1994 года отменили в ЕС предварительное утверждение тарифов и условий полисов. Подлежит проверке. ↩
3. О трудностях швейцарских страховщиков жизни в 2001–2003 годах, увеличениях капитала Swiss Life (ранее Rentenanstalt) и дискуссии о минимальной процентной ставке и ставке конвертации в профессиональном пенсионном обеспечении см. отчёты BPV того времени и материалы финансовой прессы. Подлежит проверке. ↩
4. О роли Герберта Люти как директора BPV в реформах, приведших к VAG 2004 года и SST, см. годовые отчёты BPV за 2003–2007 годы и литературу о SST. Подлежит проверке. ↩
5. Федеральный закон от 22 июня 2007 г. о Швейцарской службе надзора за финансовыми рынками (Закон о надзоре за финансовыми рынками, FINMASA, SR 956.1), в основной части действующий с 1 января 2009 г. Подлежит проверке. ↩
6. FINMA, организационная структура (подразделение страхования, Geschäftsbereich Versicherungen); годовые отчёты FINMA. Подлежит проверке. ↩
7. FINMA, категоризация поднадзорных учреждений (Aufsichtskategorien), как это разъясняется на сайте FINMA и в её годовых отчётах; отнесение отдельных страховщиков к категориям частично публикуется. Подлежит проверке. ↩

Только для общего ознакомления. Настоящая статья не является юридической или налоговой консультацией, не заменяет консультацию по конкретному делу и не создаёт отношений между адвокатом и клиентом. Она отражает правовое положение по состоянию на октябрь 2026 г.