Швейцария за столом в Базеле

Читать PDF-версию (3 стр.)

Швейцария присутствовала при создании Базельского комитета. В конце 1974 года, после краха банка Herstatt в Кёльне и Franklin National Bank в Нью-Йорке, управляющие центральными банками Группы десяти учредили постоянный комитет по банковскому регулированию и надзорной практике. Его членами стали страны G10, а также Швейцария и Люксембург, представленные своими центральными банками и — там, где эти функции были разделены, — органами банковского надзора. Швейцария участвовала через Швейцарский национальный банк и Федеральную банковскую комиссию.¹ В то время Швейцария ещё не была полноправным членом G10, к которой она официально присоединилась лишь в 1984 году, хотя и была связана с работой группы с 1960-х годов.²

Ранняя история Комитета в реконструкции Гудхарта показывает швейцарскую делегацию, защищавшую интересы финансового центра с крупными международными банками и традицией банковской тайны. Конкордат 1975 года о надзоре за зарубежными подразделениями банков поставил вопросы о доступе надзорных органов страны происхождения к информации, находящейся в принимающих странах, что непосредственно затрагивало швейцарские правила о конфиденциальности. На переговорах о первом соглашении о капитале 1988 года швейцарская делегация разделяла обеспокоенность других континентальных членов тем, чтобы англо-американская инициатива не поставила в невыгодное положение банки, бизнес-модели которых отличались от моделей крупных коммерческих банков Лондона и Нью-Йорка.³

С момента создания FINMA в 2009 году швейцарские места в Комитете занимают Швейцарский национальный банк и FINMA. В 2009 году членство в Комитете было распространено на членов «Группы двадцати» и ряд других юрисдикций, что уменьшило относительный вес небольших европейских членов. Тем не менее Швейцария остаётся одной из немногих стран, сочетающих членство в Базельском комитете, Совете по финансовой стабильности, Комитете по глобальной финансовой системе и Комитете по платежам и рыночным инфраструктурам с ролью принимающего государства. Швейцарские должностные лица возглавляли рабочие и целевые группы этих органов. ШНБ, со своей стороны, представлен в Совете директоров БМР с момента основания банка в 1930 году, как описано в части D, глава V.⁴

Помимо влияния на стандарты, членство обеспечило швейцарским органам раннее знание о направлении международной политики, что позволило им действовать ещё до окончательного согласования стандартов. Наиболее наглядный пример — коэффициент левериджа. В конце 2008 года, когда Базельский комитет только начинал обсуждать не основанный на риске страховочный механизм для требований к капиталу, взвешенному по риску, Федеральная банковская комиссия объявила, что UBS и Credit Suisse должны будут соблюдать коэффициент левериджа на уровне группы и на уровне отдельного юридического лица. Швейцарское требование действовало за годы до того, как Базельский комитет ввёл коэффициент левериджа в «Базеле III» — сначала как требование о раскрытии информации, а затем, с 2018 года в европейской имплементации и позднее в других юрисдикциях, как обязательный минимум.⁵ Швейцарские органы видели, что до 2008 года UBS отчитывался о комфортных коэффициентах, взвешенных по риску, тогда как его баланс вырос до размеров, которые его собственный капитал не мог выдержать. Извлекая урок из этого опыта, они действовали быстрее международного комитета.

Примечания

1. Об учреждении Комитета по банковскому регулированию и надзорной практике управляющими G10 в конце 1974 года и его первоначальном составе см. Charles Goodhart, The Basel Committee on Banking Supervision: A History of the Early Years 1974–1997 (2011), глава 2. Требует проверки. ↩
2. О присоединении Швейцарии к Генеральным соглашениям о займах с 1964 года и её официальном вступлении в Группу десяти в 1984 году см. публикации ШНБ и МВФ. Требует проверки. ↩
3. О позициях швейцарской делегации на переговорах о Конкордате 1975 года и его пересмотре 1983 года, а также о Базельском соглашении о капитале 1988 года см. Goodhart, The Basel Committee on Banking Supervision (2011), главы о Конкордате и о достаточности капитала. Требует проверки. ↩
4. О членстве ШНБ и FINMA в Базельском комитете и расширении состава Комитета в 2009 году см. список членов, опубликованный БМР. О месте ШНБ в Совете директоров БМР см. Годовой отчёт БМР. Требует проверки. ↩
5. О коэффициенте левериджа, введённом Федеральной банковской комиссией для UBS и Credit Suisse в конце 2008 года (с минимумом на уровне группы и более высоким минимумом на уровне отдельного юридического лица, подлежащими соблюдению после переходного периода), и о последующем введении коэффициента левериджа в «Базеле III» (декабрь 2010 г., окончательно согласован в январе 2014 г. и декабре 2017 г.) см. публикации Федеральной банковской комиссии и БМР. Цифры требуют проверки. ↩

Только для общего ознакомления. Настоящая статья не является юридической или налоговой консультацией, не заменяет консультацию по конкретному делу и не создаёт отношений между адвокатом и клиентом. Она отражает правовое положение по состоянию на октябрь 2026 г.