Холдинговые компании BVI и Каймановых островов после правил об экономической субстанции
На протяжении десятилетий компании Британских Виргинских островов и Каймановых островов были стандартными холдинговыми структурами для азиатских и ближневосточных деловых семей. С 2019 года законодательство об экономическом присутствии, раскрытие сведений о конечных бенефициарах и возросшие требования банков повысили стоимость содержания таких компаний, и многие владельцы теперь задаются вопросом, соответствует ли их холдинг по-прежнему их обстоятельствам.
Правила об экономическом присутствии
Обе территории ввели законодательство об экономическом присутствии, вступившее в силу в начале 2019 года, в ответ на проверку Европейским союзом налоговой практики юрисдикций с низкими налогами. Компании, осуществляющие определённые релевантные виды деятельности, такие как холдинговая деятельность, функции штаб-квартиры, финансирование и лизинг, управление фондами или деятельность в сфере интеллектуальной собственности, обязаны подтверждать достаточное местное присутствие и подавать ежегодные отчёты. К чистой холдинговой структуре, владеющей долями участия, как правило, применяются сниженные требования, однако она всё же обязана соблюдать обязанности по корпоративному праву и располагать достаточными ресурсами для владения своими долями участия и управления ими. Санкции за нарушения могут быть значительными, а местные органы обмениваются сведениями об экономическом присутствии с налоговыми органами стран владельцев.
Реестры конечных бенефициаров
На обеих территориях сведения о конечных бенефициарах хранятся централизованно или у лицензированных поставщиков услуг и доступны компетентным органам. Вопрос о публичном доступе обсуждается уже много лет, и правила о том, кто вправе знакомиться с этими сведениями, продолжают меняться. Владельцам следует исходить из того, что личность лиц, стоящих за их компанией, известна органам власти и может быть по запросу передана иностранным органам.
Готовность банков к обслуживанию
Швейцарские и другие международные банки по-прежнему принимают компании с БВО и Каймановых островов, но внимательнее изучают цель структуры. Холдинговая компания, не выполняющая видимой функции, кроме банковского счёта, или компания, цепочку владения которой невозможно быстро подтвердить документально, может столкнуться с длительным процессом открытия счёта или отказом. Банки также проверяют, не управляется ли компания фактически из страны проживания владельца, поскольку это влияет как на её налоговое положение, так и на собственную оценку рисков банка.
Когда переносить или заменять холдинг
Изменения стоит рассмотреть, если компания владеет операционными дочерними компаниями, которые опираются на соглашения об избежании двойного налогообложения, если владелец переехал в страну с правилами о контролируемых иностранных компаниях или если расходы на комплаенс перевешивают выгоды. Один из путей — перенос регистрации компании в другую юрисдикцию при условии, что право как исходной, так и принимающей юрисдикции допускает продолжение деятельности без ликвидации. Швейцарское международное частное право позволяет иностранной компании перенести своё местонахождение в Швейцарию и продолжить деятельность по швейцарскому праву при соблюдении определённых условий. В качестве альтернативы доли участия может приобрести новая холдинговая компания в оншорной юрисдикции. Швейцарская холдинговая компания предлагает обширную сеть налоговых соглашений и скидку на участие в отношении квалифицирующих дивидендов и прироста капитала, однако распределения облагаются швейцарским налогом у источника, что необходимо планировать.
Что оправдывает себя на практике
- Проверяйте классификацию деятельности. Ежегодно подтверждайте, осуществляет ли компания релевантную деятельность и какой тест на экономическое присутствие применяется.
- Проверяйте, где фактически находится управление. Решения, принимаемые в стране проживания владельца, могут создать там налоговое резидентство.
- Моделируйте выход до принятия мер. Перенос регистрации, внесение долей в новый холдинг и ликвидация влекут разные налоговые последствия в каждой из затронутых стран.
Чем поможет Ressos Legal
Я консультирую владельцев компаний с БВО и Каймановых островов по вопросам соблюдения требований об экономическом присутствии, отношений с банками и переноса холдингов в Швейцарию или другую оншорную юрисдикцию, при необходимости взаимодействуя с местными юристами. Свяжитесь со мной для первой беседы.
Только для общего ознакомления. Настоящая статья не является юридической или налоговой консультацией, не заменяет консультацию по конкретному делу и не создаёт отношений между адвокатом и клиентом. Она отражает правовое положение по состоянию на октябрь 2026 г.