Роль аудиторских фирм и надзорных организаций
Швейцарская система надзора в значительной мере опирается на аудиторские компании, проводящие пруденциальные проверки по поручению FINMA, а в отношении управляющих активами и доверительных управляющих (трасти) — на надзорные организации. Эта система позволяет органу надзора сосредоточить собственные ресурсы на крупнейших учреждениях и наиболее рискованных ситуациях.
Тем не менее у неё есть свои ограничения. Аудиторским компаниям платят проверяемые ими учреждения, что может порождать напряжённость. Качество проверок зависит от квалификации и независимости аудиторов. Надзорные организации, часть которых выросла из прежних саморегулируемых организаций, должны располагать достаточными ресурсами для надзора за большим числом учреждений.1
Дискуссии, последовавшие за кризисом Credit Suisse, затронули и эти вопросы, в частности способность FINMA вмешиваться напрямую и имеющиеся в её распоряжении ресурсы. Развитие системы надзора остаётся важной задачей для финансового центра, которому нужен авторитетный орган, способный гарантировать надёжность учреждений, не стесняя без необходимости их деятельность.
Главное. Регулятивная система управления капиталом включает также лицензирование доверительных управляющих, прозрачность трастов, международные санкции, защиту данных и аутсорсинг. Она основана на системе надзора, сочетающей действия FINMA, аудиторских компаний и надзорных организаций.
Примечания
- «LSFin et LEFin : une surveillance accrue» (FinSA и FinIA: усиленный надзор), Allnews, 30 сентября 2019 г., где отмечается, что некоторые саморегулируемые организации станут надзорными организациями. ↩
Только для общего ознакомления. Настоящая статья не является юридической или налоговой консультацией, не заменяет консультацию по конкретному делу и не создаёт отношений между адвокатом и клиентом. Она отражает правовое положение по состоянию на октябрь 2026 г.