Итальянские и иностранные банки: приход и уход
Иностранная доля рынка
Банки под иностранным контролем являются крупнейшей категорией банков в Тичино со времён бума 1960–1970-х годов. В 2010 г. в кантоне насчитывался 41 банк под иностранным контролем, три филиала иностранных банков и два частных банкира. К 2024 г. осталось лишь 19 банков под иностранным контролем.1 За этими цифрами стоят две разные группы учреждений. Первую составляют швейцарские дочерние компании иностранных банковских групп, главным образом французских, итальянских и других европейских, которые обосновались в Лугано для обслуживания клиентов из своих стран и из Латинской Америки. Вторую составляют швейцарские банки с головным офисом в Цюрихе или Женеве, имеющие филиалы в Лугано, например Julius Baer, вступивший в ABT в 1947 г., Edmond de Rothschild (Suisse) (1958/1967), Banque Syz (2005), Banque Cramer (2007), Bank J. Safra Sarasin (2009), LGT Bank (Switzerland) (2014), Vontobel (2016), Union Bancaire Privée (2019) и онлайн-банк Swissquote (2024). Французские группы представлены BNP Paribas (Suisse), членом с 1975 г., и CA Indosuez (Switzerland), членом с 2001 г.2 Для рынка Лугано присутствие этих учреждений означает, что клиенты могут выбирать между местными банками и офисами в Лугано национальных и международных групп, букинг-центр которых может находиться в Женеве или Цюрихе.
Итальянские банковские группы в Лугано: от BSI группы Generali до BG Suisse
Итальянские банковские и страховые группы формируют рынок Лугано по меньшей мере с 1960-х годов, как показано в главе D.II. В период, охватываемый этой главой, важнейшим итальянским владельцем была страховая группа Generali, владевшая BSI с 1998 г. до его продажи BTG Pactual в 2014 г. Уход итальянских групп после 2009 г. подчинялся общей логике. Когда налоговые амнистии и программа добровольного раскрытия информации вывели активы итальянских клиентов из тени, материнские банки в Италии смогли предложить тем же клиентам те же продукты у себя дома, по итальянским налоговым правилам и без расходов на швейцарскую дочернюю компанию. Швейцарская дочерняя компания оставалась полезной лишь для клиентов, желавших швейцарского хранения по соображениям диверсификации, политического риска или места жительства, а также для клиентов за пределами Италии.
Две сделки иллюстрируют этот уход. В 2010 г. UniCredit продал свою швейцарскую дочернюю компанию в сфере частного банковского обслуживания, UniCredit (Suisse) Bank SA, банку BancaStato, который переименовал её в Axion SWISS Bank, как описано выше.3 В 2021 г. Intesa Sanpaolo решила присоединить свой швейцарский частный банк в Лугано, Intesa Sanpaolo Private Bank (Suisse) Morval, к женевскому банку REYL, в котором подразделение частного банковского обслуживания группы Intesa, Fideuram – Intesa Sanpaolo Private Banking, приобрело 69-процентную долю. Юридическая интеграция завершилась 18 февраля 2022 г. после одобрения FINMA. Объединённый банк REYL Intesa Sanpaolo располагал активами под администрированием более 25 млрд швейцарских франков и более чем 400 сотрудниками, а партнёры REYL сохранили 31 процент.4 На момент слияния в офисах в Лугано работали около 70 сотрудников, управлявших примерно 6 млрд швейцарских франков.5 Таким образом, итальянская группа осталась в Лугано, но через банк с головным офисом в Женеве.
Другие сделки свидетельствуют о возвращении итальянского интереса. Banca Generali, группа частного банковского обслуживания в составе Generali, в 2019 г. приобрела управляющую компанию из Лугано Valeur Fiduciaria и переименовала её в BG Valeur.6 В октябре 2023 г. её новая швейцарская дочерняя компания BG Suisse Private Bank получила от FINMA банковскую лицензию, которую финансовая пресса назвала первой лицензией, выданной итальянскому финансовому учреждению за пятнадцать лет. Её генеральный директор Ренато Санти ставил целью достичь примерно 5 млрд швейцарских франков активов в течение трёх лет. В августе 2024 г. в банке в Лугано работали 22 сотрудника, и планировалось открытие офисов в Цюрихе и Женеве. Его модель опирается на одобренную FINMA мультибукинговую платформу и на консультирование на итальянском языке для итальянских клиентов, желающих швейцарского хранения.7 BG Suisse вступила в ABT в 2024 г. Итальянская ежедневная газета Il Foglio сообщила в 2024 г., что Mediobanca переманила ядро итальянской команды Credit Suisse, обслуживавшей очень состоятельных клиентов, что Intesa Sanpaolo открыта для небольших приобретений в Швейцарии и что Banca Finint присматривается к рынку Лугано.8
Примечания
- Шопар (2011, см. выше); USTAT, 12 Denaro e banche (март 2026 г., см. выше), T. 12.1. ↩
- Associazione Bancaria Ticinese, «Membri» (см. выше). Указаны годы вступления в ABT, которые не обязательно совпадают с годами обоснования в Тичино. ↩
- Gran Consiglio, M6631 (см. выше). ↩
- WealthBriefing, «REYL Intesa Sanpaolo Completes Legal Integration Of Swiss Business» (февраль 2022 г.), https://www.wealthbriefing.com/html/article.php/reyl-intesa-sanpaolo-completes-legal-integration-of-swiss-business. В 2026 г. прежний веб-адрес REYL перенаправляет на сайт под названием «Intesa Sanpaolo Wealth Management»; изменил ли банк название, не проверялось. ↩
- finews.ch, «Reyl & Cie passa all'offensiva in Ticino nel 2022» (13 декабря 2021 г.), https://www.finews.ch/ticino/49173-reyl-intesa-saopaolo-offensiva-ticino-lugano-2022 (офисы на Riva Antonio Caccia 1A и в Palazzo Riforme; 70 сотрудников в Лугано; около 6 млрд швейцарских франков). ↩
- finews.ch, «La nuova magia del denaro a Lugano (Parte 2)» (ноябрь 2021 г.), https://www.finews.ch/ticino/48772-piazza-financiaria-nuova-magia-del-denaro-a-lugano-parte-2. ↩
- finews.ch, «Private Banking svizzero all'italiana» (3 августа 2024 г.), https://www.finews.ch/ticino/63777-generali-banca-bg-suisse-private-bank-renato-santi-ticino-chiasso-gian-maria-mossa. Il Foglio (см. ниже) говорит о первой лицензии, выданной нешвейцарским структурам за двадцать лет; расхождение не устранено. ↩
- Il Foglio, «L'altro risiko bancario. Ecco la campagna acquisti dell'Italia in Svizzera» (2024), доступ через https://ilfoglio.it/tests/2025/04/16/standard/il-nunzio-apostolico-a-kiev-kulbokas-basta-attese-serve-una-tregua--106103. Исходный URL статьи не установлен. ↩
Только для общего ознакомления. Настоящая статья не является юридической или налоговой консультацией, не заменяет консультацию по конкретному делу и не создаёт отношений между адвокатом и клиентом. Она отражает правовое положение по состоянию на октябрь 2026 г.