Рынок коммерческого страхования в Цюрихе
Страховщики, перестраховщики и брокеры
Цюрих разделяет с Мюнхеном особое положение города, в котором базируются одновременно глобальный прямой страховщик и глобальный перестраховщик первого ранга. Swiss Re, основанная в 1863 году и рассмотренная в предыдущей главе, имеет штаб-квартиру чуть дальше по тому же берегу озера, на Мютенкае (Mythenquai). Вместе со швейцарскими дочерними обществами иностранных групп, специализированными страховщиками и швейцарскими компаниями AXA, Allianz, Generali, Helvetia Baloise и других они образуют рынок, на котором швейцарский промышленный клиент может разместить большую часть своего страхования, не покидая города. Поучительно сравнение с Женевой, рассматриваемой в сопутствующем томе. Женева развивалась как центр частного банковского обслуживания, сырьевой торговли и международных организаций, а её страховая деятельность была сосредоточена на потребностях этих кластеров. Цюрих же, напротив, стал местом размещения крупных балансов, которые несут промышленные и катастрофические риски всего мира.
Брокеры — вторая опора этого рынка. В случае крупных корпоративных рисков клиент редко имеет дело со страховщиком напрямую. Страховой брокер анализирует риск, разрабатывает программу, готовит заявку для рынка, согласовывает условия с несколькими страховщиками и помогает клиенту в урегулировании убытков. Крупнейший независимый швейцарский брокер Kessler берёт своё начало в морской торговле, которая породила и Zurich Insurance: Иоганн Кесслер (Johann Kessler) основал фирму в 1915 году как специалиста по страхованию грузов при перевозках по всему миру, и сегодня ею по-прежнему управляет семья основателя в четвёртом поколении; головной офис находится в Цюрихе, имеется также присутствие в Лихтенштейне. Логотип фирмы — штурвал — напоминает об этих истоках. На международном уровне фирма сотрудничает с сетью Marsh.1
Согласно пересмотренному Закону о страховом надзоре, страховые посредники регулируются FINMA с разграничением на связанных и несвязанных посредников. Несвязанные посредники, к которым относятся брокеры, обязаны зарегистрироваться в FINMA, соответствовать требованиям к профессиональной подготовке и иметь страхование профессиональной ответственности или равноценное финансовое обеспечение. Подробности рассматриваются в следующей главе. Для целей настоящего изложения достаточно отметить, что брокеры, которые от имени иностранных рынков, таких как Lloyd’s, работают напрямую со швейцарскими страхователями, также должны быть внесены в реестр страховых посредников FINMA.2
Lloyd’s в Цюрихе
Lloyd’s of London имеет в городе официальное присутствие. Он располагает лицензией в Швейцарии на все виды страхования, кроме страхования жизни, страхования на случай болезни и страхования судебных расходов, а его швейцарское административное местонахождение и генеральный представитель находятся по адресу Seefeldstrasse 7 в Цюрихе. Во всех полисах Lloyd’s, покрывающих швейцарские риски, в качестве адреса генерального представителя должен быть указан цюрихский офис. Брокеры, размещающие швейцарский бизнес открытого рынка в Lloyd’s, должны быть одобрены в качестве корреспондентов открытого рынка (open market correspondents), а глобальные договоры для клиентов со штаб-квартирой в Швейцарии должны соответствовать швейцарскому страховому праву.3 Таким образом, швейцарский филиал Lloyd’s открывает швейцарским компаниям доступ к синдикатам лондонского рынка, в том числе в специализированных видах — морском и авиационном страховании, страховании политических рисков и киберрисков, — под защитой швейцарского надзорного права. Завершение приобретения Beazley поставит одну из ведущих групп Lloyd’s под конечный контроль цюрихской холдинговой компании.
Промышленное страхование как цюрихский кластер
Ряд особенностей делает Цюрих естественным местом для промышленного и коммерческого страхования. Во-первых, капитал. Крупные корпоративные риски требуют страховщиков с прочными балансами и высокими рейтингами, поскольку клиенты и их кредиторы не примут от слабых страховщиков покрытие рисков, которые могут обойтись в сотни миллионов. Во-вторых, экспертиза. Федеральная высшая техническая школа, роль которой в развитии актуарной науки описана в части D, и Цюрихский университет готовят инженеров, математиков, экономистов и юристов. Концентрация инженеров по оценке рисков, специалистов по урегулированию убытков и андеррайтеров в Zurich и Swiss Re создаёт рынок труда, на котором специалисты могут переходить между страховщиками, перестраховщиками, брокерами и кэптивами. В-третьих, право. Швейцарское право страхового договора традиционно предоставляло коммерческим сторонам широкую свободу договора. Швейцарские суды, прежде всего Коммерческий суд кантона Цюрих, обладают многолетним опытом рассмотрения сложных страховых споров. Пересмотренный Закон о договоре страхования, рассматриваемый в следующем разделе, сохранил и отчасти расширил эту свободу для крупных клиентов.
В-четвёртых, нейтральность в более широком смысле. Швейцарский страховщик, возглавляющий глобальную программу для немецкой, французской или американской промышленной группы, предлагает контрагента, базирующегося за пределами Европейского союза и США и подчинённого надзорному органу, режим платёжеспособности которого Европейская комиссия признала эквивалентным Solvency II, оставаясь при этом независимым от обоих блоков.4 Обратной стороной этого положения является то, что швейцарским страховщикам для ведения бизнеса в Европейском союзе нужны соглашения о доступе на рынок, местные дочерние общества и филиалы; этот вопрос швейцарские страховщики решают с XIX века благодаря своим обширным сетям иностранных дочерних обществ. Заключённое в 1989 году с Европейским экономическим сообществом Соглашение о прямом страховании, кроме страхования жизни, обеспечивает свободу учреждения филиалов и агентств страховщиков, не занимающихся страхованием жизни, с обеих сторон, тогда как трансграничное оказание услуг остаётся за пределами его сферы действия.5
Примечания
- Kessler & Co AG, “Tradition and history”, https://www.kessler.ch/en/about-kessler/tradition-and-history. ↩
- Lloyd’s, “Doing business in Switzerland”, https://www.lloyds.com/market-resources/multinational/our-global-network/switzerland; согласно этой странице, брокеры Lloyd’s, работающие напрямую со швейцарскими страхователями, должны быть зарегистрированы в публичном реестре страховых посредников FINMA. ↩
- Lloyd’s, “Doing business in Switzerland”, https://www.lloyds.com/market-resources/multinational/our-global-network/switzerland. ↩
- Commission Delegated Decision (EU) 2015/1602 of 5 June 2015 on the equivalence of the solvency and prudential regime for insurance and reinsurance undertakings in force in Switzerland based on Articles 172(2), 227(4) and 260(3) of Directive 2009/138/EC, https://eur-lex.europa.eu/legal-content/EN/TXT/?uri=CELEX:32015D1602, действует с 14 октября 2015 г. Эквивалентность рассматривается в следующей главе этой части. ↩
- Федеральный департамент иностранных дел, Отдел по Европе, “Versicherungen”, https://www.europa.eda.admin.ch/de/versicherungen. На странице указано, что швейцарские страховщики могут на равных условиях учреждать или приобретать агентства и филиалы в ЕС, что соглашение применяется только к прямому страхованию, кроме страхования жизни, что страховщики жизни, перестраховщики и обязательные системы социального обеспечения не входят в сферу его действия и что оно регулирует только свободу учреждения, но не трансграничную страховую деятельность (SR 0.961.1). ↩
Только для общего ознакомления. Настоящая статья не является юридической или налоговой консультацией, не заменяет консультацию по конкретному делу и не создаёт отношений между адвокатом и клиентом. Она отражает правовое положение по состоянию на октябрь 2026 г.